- Elon Musk 反駁 SpaceX 與 Anthropic 合約的單方風險問題。
- Palihapitiya 指出 SpaceX 可能利用終止條款提高合約價格。
- SpaceX 與 Anthropic 的合約具備提前終止條款，並非新穎。
- Musk 預測 SpaceX 的年化收入將大幅增長，並強調 Anthropic 的計算合約地位。
Elon Musk 於週日針對有關 SpaceX 與 Anthropic 之間的計算合約是否存在單方風險的看法提出反駁，因為風險投資家 Chamath Palihapitiya 指出該公司可能會利用終止條款向人工智能實驗室收取更多費用。「這是雙向的。如果計算資源變得豐富且價格低廉，SpaceX 的收入將會下降。雙方在這場賭局中都無需哭泣。」Musk 於週日晚上在 X 平台上回應了 Palihapitiya 的言論，並分享了 AI 評論員 Rohan Paul 所傳的相關片段。
合約終止條款的影響
在週日發布的 All-In 播客中，Palihapitiya 表示，任一方均可在提前 90 天通知的情況下終止協議。他辯稱，如果數據中心供應緊張，SpaceX 可以行使該選擇，並將合約價格提高至目前的兩到三倍，而 Anthropic 則幾乎別無選擇，只能接受。他稱這是「王者之舉」，根據 BigGo Finance 的報導。
該條款本身並不新穎。SpaceX 在 5 月的首次公開募股文件中披露，Anthropic 將為其 Colossus 集羣的專用容量每月支付 12.5 億美元，直到 2029 年 5 月，總金額接近 450 億美元，雙方均可以提前 90 天終止協議，正如 Teslarati 當時報導的那樣。SpaceX 與 Google 和 Reflection AI 的後續計算合約也具備類似的退出條件。
政治背景對計算能力的影響
目前的政治背景有所改變。Palihapitiya 的理論基於即將上任的民主黨州長將撤回數據中心的稅收激勵措施，並放緩新的建設。在德克薩斯州，當選州長 Gina Hinojosa 以暫停新的數據中心批准為競選議題，而德意志銀行的分析師上週警告稱，SpaceX 在德克薩斯州的計算能力可能面臨延遲。
市場反應及未來預測
在中期選舉結果出爐後，SpaceX 和 Tesla 的股價均出現下跌。市場放緩將有利於已擁有計算能力的公司。SpaceX 於 2 月收購了 xAI，並在未來需要 Grok 的數據中心空間之前，已開始向外部 AI 實驗室出租數據中心。在週五的 Baron 投資會議上，Musk 表示，SpaceX 每年可獲得 500 億美元的收入，對於 350 億美元的投資而言，並且它能在八到九個月內啟用一個數據中心，而競爭對手則需兩年半的時間。
Musk 亦表示，SpaceX 預計在 12 月的年化收入將超過 1,000 億美元，並預測到 2027 年 12 月將達到 5,000 億美元的「最佳猜測」。Musk 的回應指出了該條款的另一面。Anthropic 與 Amazon、 Google 和 Microsoft 簽訂了大型計算合約，如果這些計算能力的啟用速度快於新建設的放緩，該 AI 實驗室將擁有自己的籌碼來重新談判或退出。
Musk 曾稱 Anthropic「顯然是目前 AI 領域的領導者」，並且它仍然是 SpaceX 最大的計算客戶之一。根據 Stocktwits 的數據，SpaceX 的股價在週日晚上交易中上漲了超過 2%，而週五收盤時為 US$134.27 (約 HK$1,047)。
合約風險與市場動態的關聯
Musk 的回應強調了合約中雙向風險的存在，並指出市場環境的變化可能影響 SpaceX 與 Anthropic 之間的合作。隨著數據中心供應的緊張和政治背景的變化，合約的靈活性顯得尤為重要。此外，Musk 對於未來收入的預測顯示出他對於市場需求的信心，這可能會影響投資者的信心和市場表現。